eToro s&p 500

Investiţiile în US500: Ce trebuie avut în vedere

Acest indice este unul dintre cele mai importante puncte de referinta ale economiei SUA. Fiecareia dintre cele 500 de companii din componenta indicelui îi este alocata o pondere diferita, în funcţie de capitalizarea totala pe bursa. Selectarea fiecarei companii din cadrul indicelui se face de catre un comitet desemnat, folosind criterii stricte, cum ar fi o capitalizare de piata de minimum 1,6 miliarde USD. Valoarea indicelui poate fi influentata de mulţi factori, atât legati de economia americana, cum ar fi deciziile privind rata dobânzii si puterea USD, cât şi legati de companii aflate în componenta acestuia.

Cine ar trebui sa includa indicele US500 în propriile portofolii?

1. Traderii de actiuni: Având 500 de componente, acest indice este foarte diversificat si poate fi utilizat ca instrument de acoperire a riscului de traderii care se concentreaza pe actiuni individuale.
2. Investitorii pe termen lung: Fiecare companie, în mod individual, şi economia americana, în ansamblu, sunt orientate spre obţinerea de profit si sporirea valorii în timp. Din acest motiv, mulţi investitori utilizeaza acest indice ca pe un instrument de investiţii pe termen lung, cu speranta unor câstiguri pe termen lung.
3. Traderii de marfuri si de valuta: Fiecare piata este influentata de factori diferiti. Deşi exista tendinţe care pot influenţa mai multe categorii de active, este un lucru obisnuit si ca o anumita categorie sa înregistreze pierderi, în timp ce o alta categorie înregistreaza profit. Prin urmare, traderii care tranzactioneaza instrumente financiare din alte categorii ar putea utiliza acest indice ca pe un instrument de diversificare, pentru a-si spori stabilitatea portofoliului.
4. Traderii de o zi: În ciuda faptului ca este considerat un instrument financiar stabil, se poate observa o volatilitate a acestui indice pe parcursul unei singure zile, uneori variatia ajungând pâna la câteva procente. Ca urmare, unii traderi de o zi vor încerca sa valorifice aceste variatii prin cumpararea sau vânzarea US500 în aceeasi zi.

Ce anume determina valoarea acestui indice?

Este prea complicat sa analizam fiecare componenta a acestui important indice si sa determinam modul în care fiecare dintre companiile cotate în indice se va comporta la un moment dat. Ca atare, când analizeaza ce anume determina valoarea acestui instrument financiar, analiştii iau în considerare, de obicei, factori care influenteaza un grup de componente ale acestuia sau indicele, în ansamblul sau. Printre aceşti factori se numara:

1. Tendinţele pieţei: Acesta este un scenariu de tip "oul si gaina". Uneori, o tendinta de crestere impetuoasa a pietei ar putea determina si cresterea indicelui. Alteori, datorita ponderii uriase, un comportament foarte optimist al indicelui ar putea determina cresterea altor parti ale pietei.
2. Rezerva Federala: Cum deciziile privind rata dobânzii afecteaza atât companiile din componenta indicelui, cât si comportamentul investitorilor, politica monetara a Rezervei Federale ar putea avea un impact extraordinar asupra indicelui.
3. Politicile guvernamentale: În cea de-a doua jumatate a anului 2017, subiectul reformei fiscale a fost foarte dezbatut în SUA, pâna când, în cele din urma, reforma a intrat în vigoare, aducând o reducere masiva a taxelor platite de marile corporaţii. Acest lucru a însemnat ca astfel de companii platesc impozite mai mici acum şi pot genera profituri mai mari. Ca urmare, valoarea multor acţiuni a crescut, deoarece investitorii au avut mai multa încredere în profitul care le-ar putea fi adus de aceste acţiuni, odata cu reducerea poverii fiscale.
4. Datele de pe piata: Numeroase rapoarte sunt publicate în decursul unui an, cum ar fi raportul lunar privind salariile (fara sectorul agricol), raportul trimestrial privind PIB-ul, indicii preturilor si multe altele. Fiecare dintre aceste rapoarte poate influenta piata SUA si poate schimba perceptia oamenilor despre aceasta. Având în vedere ca acest indice reflecta conditiile curente de piata, acesta ar putea fi influentat de astfel de rapoarte.

Un indicator al tendintei economiei americane

SUA au cea mai puternica economie din lume si gazduiesc numeroase corporaţii multinaţionale şi companii-gigant. Companii renumite la nivel international, cum ar fi Apple, Facebook, Google şi 3M au sediul central în SUA şi intra în componenta acestui indice. Nu este un secret faptul ca aceste corporaţii reprezinta unii dintre cei mai influenti factori din tara şi ca au o mare însemnatate pentru prosperitatea si bunastarea economica a tarii. În plus, deoarece indicele este constituit din acţiuni diverse, investitiile facute în ETF-urile care îi urmaresc tendinta pot sa influenteze valorile acestor actiuni, prin cresterea cererii.

Având în vedere ca US500 include 500 dintre cele mai mari companii, este considerat un indicator principal al sanatatii si stabilitatii generale ale economiei. Din acest motiv, indicele este deseori utilizat ca referinta în masurarea succesului economic al altor instrumente de investitii. Termenul "depasire a referintei", atunci când este folosit pentru a descrie un produs de investitii, se refera deseori la faptul ca acest instrument specific de investiţii a depasit performanta acestui indice.

Istoricul indicelui US500

Acest indice, numit initial "indice compozit", a fost creat în 1923, dar abia în 1957 a fost extins pentru a include 500 de companii. Utilizând cele mai bune tehnologii disponibile, indicele prezinta date în timp real, iar pretul sau este permanent recalculat de-a lungul fiecarei zile de tranzactionare, pentru a reflecta valoarea componentelor sale. Comitetul de administrare a indicelui modifica periodic componenta acestuia, pentru a reflecta cât mai bine posibil conditiile curente de piata. De exemplu, în cei zece ani dintre 1 ianuarie 2005 si 1 ianuarie 2015, au fost înlocuite 188 de componente ale indicelui. Unele dintre criteriile pentru includere sunt valoarea totala de piaţa şi volumul actiunilor tranzactionate. Iniţial, indicele includea doar companii înfiintate în SUA, dar azi acesta conţine si companii din afara SUA, cu conditia ca acestea sa fie tranzactionate la una dintre principalele burse de valori din SUA.

Concluzia: acest indice va ramâne o componenta majora a sistemului financiar american

Având în vedere ca US500 este un indice, acesta nu este un activ tranzactionabil; nu exista o modalitate de a investi direct în acesta. Exista însa diverse instrumente derivate, cum ar fi ETF-urile şi CFD-urile, care permit efectuarea de investitii în acest indice. US500 este un jucator important pe piata financiara americana si probabil ca va ramâne astfel.

Variatia generala a indicelui este una constant crescatoare în timp, motiv pentru care mulţi investitori aleg produse de investiţii care urmeaza tendinta indicelui pentru investiţiile pe termen lung. În ciuda faptului ca este expus la evenimente majore de pe piaţa, cum ar fi Marea Recesiune din 2008-2009, compoziţia sa de baza diversificata, sustinuta de soliditatea generala a economiei americane, îl va ajuta cel mai probabil sa îsi menţina statutul de referinta si oportunitate de investiţii.